› Liquidatiereserve
Liquidatiereserve
Liquidatiereserve: winst later aan een verlaagd tarief uitkeren
Door een liquidatiereserve aan te leggen (10% afzonderlijke aanslag) kan je winst later uitkeren aan 9,8% roerende voorheffing in plaats van 30% — na een wachttijd van 3 jaar voor reserves uit boekjaren vanaf 31/12/2025.
VM
Persoonlijk opgevolgd door
Vincent Meesters — gecertificeerd fiscaal accountant
Gratis en vrijblijvend kennismaken — je zit nergens aan vast.
In het kort
✓
Reserve binnen je vennootschap
✓
Voor kmo-vennootschappen
✓
Nagekeken door een ITAA-accountant
Hoe werkt het?
Aanleg van de reserve
De winsten van een vennootschap worden op het einde van het boekjaar aangelegd als een liquidatiereserve. Er wordt een extra 10% vennootschapsbelasting afgedragen om liquidatiereserves te mogen aanleggen.
Uitkering na 3 of 5 jaar
Na een wachttijd van 3 of 5 jaar keert u de liquidatiereserve uit tegen een voordelig tarief van slechts 6,5% of 9,8% RV. De wachttermijn bedraagt 3 jaar. Voor reserves aangelegd vanaf 31 december 2025 geldt een RV van 9,8% bij uitkering (totale druk: 18% inclusief de 10% anticipatieve heffing). Reserves van vóór 31 december 2025 kunnen nog worden uitgekeerd aan 6,5% na 3 jaar of 5% na 5 jaar.
Voorbeeld: Gewoon boekjaar 2023 ➔ Uitkering mogelijk vanaf 1 januari 2029 (kalenderjaar-vennootschap).
Vroegtijdige uitkering?
Uitbetaling vóór de 3 jaar zonder stopzetting van de vennootschap → inhouding 30% RV.
Uitbetaling bij vereffening (stopzetting) → zelfs geen RV verschuldigd — ook geen wachttermijn te respecteren!
Wat is Liquidatiereserve?
Een liquidatiereserve biedt een fiscaal voordelige manier om gelden uit je vennootschap te halen. In plaats van 30% roerende voorheffing op gewone dividenden, betaal je slechts 6,5% of 9,8% roerende voorheffing (RV). Voor reserves aangelegd vóór 31 december 2025: 5% RV na 5 jaar of 6,5% na 3 jaar. Voor nieuwe reserves (aangelegd vanaf 31/12/2025): 9,8% RV na 3 jaar (totale druk 18%).
Update 2026: De wet is definitief goedgekeurd. Voor reserves aangelegd vanaf 31 december 2025 geldt een wachttermijn van 3 jaar en een RV van 9,8% bij uitkering (totale druk: 18%). Bestaande reserves van vóór die datum vallen nog onder het oude regime (5% na 5 jaar of 6,5% na 3 jaar).
Waarom Liquidatiereserve
- Lagere belastingdruk
- Terugbetaling privékrediet: Mogelijkheid om privékrediet af te sluiten en de liquidatiereserves te gebruiken tot terugbetaling van je krediet. Je kan bijvoorbeeld een privéwoning aflossen met de liquidatiereserves die worden opgebouwd in je vennootschap.
- Langetermijnplanning: Ideaal voor strategische vermogensopbouw.
- Combinatiemogelijkheden: Perfect te combineren met andere regelingen zoals VVPR-bis.
Voorwaarden liquidatiereserve
Om te genieten van een roerende voorheffing van 6,5% of 9,8% via de liquidatiereserve, moet uw vennootschap aan bepaalde voorwaarden voldoen. Dit fiscale voordeel is ideaal voor ondernemers die kapitaal efficiënt willen onttrekken. Een stopzetting (liquidatie) is niet vereist.
Een liquidatiereserve kan dus enkel via een vennootschap, niet via een eenmanszaak. Overweeg je de oprichting van een BV? Wij begeleiden je met een fiscaal doordachte start.
Wil je weten wat de liquidatiereserve jou netto oplevert? Bereken je voordeel met de liquidatiereserve-calculator.
Wachttermijn: 3 jaar na de aanleg van de liquidatiereserves kan je voordelig gelden uitkeren naar je privé. Voor reserves aangelegd vóór 31/12/2025 is ook uitkering na 5 jaar aan 5% RV nog mogelijk.
Kleine vennootschap: De vennootschap wordt beschouwd als een kleine vennootschap.
FIFO-methode: Oudste reserves worden eerst uitgekeerd.
Dubbele test bij moment van uitkering van dividenden in geval van een BV of NV (niet commv, vof):
1/ Eerste test: Balanstest: Netto-actief mag niet onder de minimumgrens dalen. Dit wil zeggen dat je niet meer kan uitkeren dan het eigen vermogen van de vennootschap. Het eigen vermogen is het startkapitaal plus alle reserves die werden opgebouwd. Heb je zware verliezen geleden? Dan kan je mogelijk niet alle reserves uitkeren.
2/ Tweede test: Liquiditeitstest: Vennootschap moet haar schulden kunnen betalen na de uitkering van de liquidatiereserve (scope test: 12 maanden). Dit is een veiligheid die voorkomt dat de vennootschap in financiële moeilijkheden komt na uitkering van de liquidatiereserve.
Conclusie · Bijgewerkt op 24 maart 2026
De liquidatiereserve biedt ondernemers een krachtig fiscaal instrument om kapitaal tegen een laag tarief van 6,5% of 9,8% roerende voorheffing uit te keren, mits aan de voorwaarden wordt voldaan. Door winsten 3 jaar lang aan te houden (of 5 jaar voor pre-2025 reserves), geniet u van aanzienlijke belastingbesparingen vergeleken met gewone dividenden (op gewone dividenden is 30% RV verschuldigd).
Veelgestelde vragen over de liquidatiereserve
Wat is het belangrijkste voordeel van een liquidatiereserve?
Een kleine vennootschap kan na de winstbestemming een liquidatiereserve aanleggen en daarop onmiddellijk een afzonderlijke aanslag van 10% betalen. Voor reserves van boekjaren die op of na 31 december 2025 afsluiten, kan na drie jaar een uitkering met 9,8% roerende voorheffing mogelijk zijn. Samen komt dat neer op een effectieve heffing van 18% op de oorspronkelijke winst. Oudere reserves volgen overgangsregels. Het voordeel hangt dus af van het reservejaar, de wachttijd en de financiële mogelijkheid om later uit te keren.
Wanneer begint de wachttijd te lopen?
De wachttijd wordt per aangelegde liquidatiereserve gevolgd vanaf de afsluitdatum van het boekjaar waarop die reserve betrekking heeft. Voor het huidige gunstregime bij boekjaren afgesloten op of na 31 december 2025 geldt een termijn van drie jaar. Reserves verbonden met aanslagjaar 2025 of vroeger kunnen nog onder andere termijnen en tarieven vallen. Houd daarom in de boekhouding per reservejaar de aanleg, afzonderlijke aanslag en mogelijke uitkeringsdatum afzonderlijk bij.
Kan ik zelf kiezen welke liquidatiereserve ik eerst uitkeer?
In de fiscale verwerking wordt in principe de oudste liquidatiereserve eerst aangesproken. Daardoor kan je niet onbeperkt een jongere reserve selecteren om een gunstiger tarief of timing te kiezen. De concrete heffing hangt af van de ouderdom en het overgangsregime van elke schijf. Controleer vóór de algemene vergadering het overzicht per aanlegjaar en laat de boeking en aangifte aansluiten op de toepasselijke volgorde. Zo voorkom je dat een uitkering tegen een verkeerd tarief wordt aangegeven.
Zijn de balans- en liquiditeitstest verplicht bij een uitkering?
Bij een BV moet elke uitkering, ook uit een liquidatiereserve, door de balans- en liquiditeitstest kunnen. De fiscale reserve maakt geld niet automatisch uitkeerbaar. Voor een VOF of CommV geldt die specifieke dubbele test niet op dezelfde wijze, maar statuten, boekhoudrecht, schuldeisersbescherming, insolventierecht en de aansprakelijkheid van vennoten of bestuurders blijven grenzen stellen. Beoordeel dus altijd zowel het fiscale tarief als de vennootschapsrechtelijke mogelijkheid om uit te keren.
Hoe vergelijk ik een liquidatiereserve met VVPR-bis?
VVPR-bis hangt af van de kenmerken en historiek van de aandelen; een liquidatiereserve wordt per winstjaar aangelegd door een kleine vennootschap en kost meteen een afzonderlijke aanslag van 10%. Beide kunnen na de juiste termijn rond 18% effectieve heffing uitkomen, maar cashflow, overgangsregels en verlies van voorwaarden verschillen. Vergelijk daarom de datum van de inbreng, het reservejaar, de geplande uitkering en de aandeelhouderssituatie. Lees ook de voorwaarden op de pagina VVPR-bis.
Advies nodig?
Wij zorgen voor een correcte benadering bij de oprichting van je vennootschap. Op basis van je dossier zorgen wij voor een aanpak op maat. Laat je correct adviseren en maximaal de uitkeringen van de vennootschap naar je privévermogen.
